Peugeot fiel es schwer, den alten und geliebten 205 zu ersetzen, aber er musste es tun.
Das Auto war alt, und einige Kunden entschieden sich bereits für andere Marken.
Der 205 wurde zwischen 1983 und 1998 gebaut und galt als besonderes Fahrzeug. In den letzten Jahren auf dem Markt wurde es nur für Enthusiasten gebaut und seine Verkaufsmengen waren bereits gering. Der 306 konnte nicht überzeugen und der 106 war zu klein. Das Auto, das die Enthusiasten den 205 vergessen ließ, war der 206.
Mit einem scharfen Design, katzenartigen Scheinwerfern und einer kurzen Motorhaube stürmte der 206 den europäischen Markt. Der Peugeot 206 war der neue Anwärter, der bereit war, sich mit dem Fiesta und dem Polo zu messen. Der 206 erschien in drei- und fünftüriger Ausführung auf dem Markt. Die geneigte Windschutzscheibe, die kleine Kabine und die geschwungenen Linien erregten sofort Aufmerksamkeit.
Im Inneren setzte sich das Thema der geschwungenen Linie auf dem Armaturenbrett fort. Hinter dem Lenkrad, auf einem separaten Controller, verfügte das Auto über die Audiosteuerung. Das Auto war charmant, aber die Fahrposition war für größere Fahrer, die mit gebeugten Knien und geraden Armen fahren mussten, schwer zu erreichen. Aber das Auto war ein echter Viersitzer, und die zusätzlichen Türen hinten waren nur eine Bestätigung dafür. Der Kofferraum war für eine Familie anständig, aber das Reserverad musste hinten unter dem Auto eingebaut werden.
Peugeot bot den 206 mit einer großen Auswahl an Benzin- und Dieselmotoren an, die zwischen 60 PS und 138 PS leisteten. Die sportlichste Version war dem Dreitürer vorbehalten.
