Corolla’nın beşinci neslini tanıttıktan beş yıl sonra Toyota, kompakt segment araç için orta yaşam döngüsü yenilemesini açıkladı.
Corolla’nın satış rakamlarını yüksek tutmaya çalışan Japon otomobil üreticisi için dünyanın en çok satan isim levhalarından biri olmak zorlu bir mücadeleydi. 1997’de en çok satan otomobil olmayı başardı. Bu başarıdan üç yıl sonra Toyota, kompakt boyutlu aracı için makyajlı bir versiyonunu tanıttı.

Son olarak, tüm Corolla ailesinde aynı ön fasya vardı ve bu, otomobil üreticisinin üretim yapmasını ve müşterilerin bunları tanımasını kolaylaştırdı. Toyota, beş kapılı versiyon için de çift far sistemini sedandan genişletti. Bu, yatay çıtalara sahip yeniden tasarlanmış bir ızgaraya ve bir alt ızgarayı ve bir çift yan kepçeyi destekleyen yeni bir sarılmış plastik tampona yol açtı. Arkada, beş kapılı versiyon en çok ilham alan versiyon değildi. Eğimli bagaj kapağı, artan bagaj alanı için pek yardımcı olmadı ve tasarım açısından da pek beğenilmemişti.

İçeride, tasarımcılar gösterge tablosunu tamamen değiştirdi. Orta yığının üstüne küçük bir LCD ve etrafına düğmeler yerleştirdiler. Bilgi-eğlence sistemlerinin atası olarak ses sistemi için kullanılmıştır. Gösterge paneli, motor seçeneğine bağlı olarak, takometreli veya takometresiz olarak farklıydı. 372 litre (13.1 cu-ft) bagaj hacmiyle sınıfının zirvesinde değildi.

Kaputun altına Toyota, 1.6 litrelik bir benzin ünitesi ve iki dizel versiyondan oluşan küçük bir motor yelpazesi yerleştirdi: Peugeot-Citroen’den alınan 1.9 litrelik bir motor ve şirket içinde geliştirilen 2.0 litrelik bir turbo dizel.