Junto con la presentación del nuevo Fiat Tipo sedán, también regresó la versión de 5 puertas.
El modelo es básicamente idéntico a la versión sedán hasta el pilar C, desde donde se implementó un extremo de cinco puertas estándar para hacer que el automóvil sea más práctico junto con asientos traseros plegables para aumentar el espacio para el equipaje cuando sea necesario. El umbral del portón trasero es bajo y continuo, lo que permite cargar incluso los paquetes más voluminosos, mientras que el piso del maletero es reconfigurable: se puede bajar para ampliar la capacidad e incluso bloquearse en un ángulo de 40 grados. Los motores y el equipamiento se heredan de la versión sedán.

Fiat presentó la línea Tipo en 1988 como reemplazo del Ritmo, y cinco años más tarde, el fabricante de automóviles italiano presentó una versión renovada.
El Tipo fue un gran éxito desde el principio. Ofrecía más que sus principales rivales y tenía un precio más bajo. Además, vino después del Ritmo, que fue otro vehículo exitoso construido por Fiat. Fiat introdujo una versión de tres puertas junto con la versión remodelada también, pero la principal versión vendida fue el hatchback de cinco puertas.

Diseñado por Ercole Espada, el Tipo sorprendió con sus líneas modernas para aquellos tiempos. Para mantenerse por delante de los otros hatchbacks, el fabricante de automóviles cambió algunos detalles exteriores. Presentaba una nueva fascia delantera con faros más delgados y una barra horizontal en la parte superior de la parrilla, con las cuatro líneas oblicuas de la marca Fiat. Dado que se basó en el modelo de 1988, todavía presentaba un diseño de estilo cubista, pero esta vez era más redondeado. A los lados, los retrovisores exteriores del color de la carrocería encajaban mejor que los negros de la versión no renovada.

El Tipo ofrecía una de las cabinas más grandes de su clase, y eso se mantuvo incluso después del lavado de cara, pero Fiat trabajó en algunos detalles. En el interior, el diseñador siguió el tema de la línea recta del exterior e imaginó un tablero con superficies largas y planas. Incluso el grupo de instrumentos fue diseñado con líneas angulares con un patrón de cuadrícula en el fondo. Obviamente, contó con un banco trasero plegable dividido para expandir el, por lo demás, pequeño baúl.

Fiat instaló una opción de motor pequeña debajo del capó, pero lo suficientemente buena para los compradores promedio que buscaban un vehículo asequible y fácil de manejar. Había tres opciones de motor de gasolina y dos turbodiésel y, además de la unidad de gasolina de 2.0 litros, todos los demás eran muy eficientes en combustible.

Fiat presentó el Tipo en 1988 como reemplazo del antiguo Ritmo, que estuvo en el mercado durante diez años.
Estaba disponible solo como una versión de 5 puertas.

Fiat consideró que un hatchback tenía que tener cinco puertas para atraer a las familias, y no ve ninguna razón para fabricarlo con tres puertas. Más tarde, en 1993, entendió que los hatchbacks de 3 puertas eran una gran parte del mercado y arregló su error. Pero durante cinco años, el 5 puertas fue la única opción para optar por un Tipo.

El automóvil fue diseñado por el instituto IDEA por un ex diseñador principal de Zagato, Ercole Spada. Usó líneas rectas o ligeramente curvas para crear una apariencia atractiva para el Tipo. Además, lo diseñó para ser construido como un sedán y aún conserva la mayoría de los paneles de la carrocería. El parachoques de plástico envolvente realzaba visualmente los faros rectangulares y la fascia delantera plana. Una línea de cintura ligeramente ascendente atravesaba el vehículo hasta el pilar D, ya que el Tipo presentaba un área de vidrio adicional detrás de las puertas traseras.

En el interior, el diseñador siguió el tema de las líneas rectas del exterior e imaginó un tablero con superficies largas y planas. Incluso el grupo de instrumentos fue diseñado con líneas angulares con un patrón de cuadrícula en el fondo.

Debajo del capó, Fiat instaló una amplia variedad de motores. Había seis versiones de gasolina y tres diesel. Este último estaba en una tendencia ascendente en el mercado y, por lo tanto, la experiencia de Fiat en motores de encendido por compresión era grande. No quería perder esos clientes.