La Neon a été introduite en 1995 pour lutter contre le marché massif des importations dans le segment des berlines compactes.
Pourtant, ses faibles ventes ont poussé Chrysler à l’éliminer de la chaîne de montage en 2005.

Après cinq ans de production, les ventes de la Dodge/Chrysler/Plymouth Neon ne se sont pas bien déroulées. Même s’il était proposé avec des packs sportifs, les ventes du véhicule étaient faibles. En 2000, Dodge a affirmé avoir changé plus de 1000 pièces de la voiture et l’a annoncée comme une nouvelle génération. À peine trois ans plus tard, en 2003, c’était le dernier rafraîchissement de la voiture.

De l’extérieur, le plus gros changement concernait le carénage avant. Un nouveau design de calandre en croix a été adopté. Le pare-chocs a également été changé, mais les phares sont restés les mêmes. Pour des marchés spécifiques, comme le Canada, Dodge a abandonné le nom Neon et l’a vendu sous le nom de 2.0 SXT uniquement. Il comportait des roues en aluminium, un becquet de pont et un toit ouvrant comme seules options disponibles pour l’aspect extérieur.

A l’intérieur, la volonté de Dodge de proposer la voiture au prix le plus bas possible était évidente. Les matériaux bon marché auraient pu être vus partout. Mais Dodge l’a fait pour proposer une voiture compacte sportive à moins de 20 000 USD, ce qui était bien moins cher que la plupart de ses concurrents. La climatisation était proposée en option.

Sous le capot, Dodge a installé un moteur atmosphérique de 2,0 litres. Il était couplé de série à une boîte manuelle à 5 vitesses, mais une transmission automatique à 4 vitesses figurait sur la liste des options.