Volkswagen a présenté la troisième génération de la Polo en 1994, et l’année suivante, le constructeur automobile allemand a présenté la version break et, en 2000, il a rafraîchi toute la gamme.
La petite Polo n’est plus le plus petit membre de la famille Volkswagen et continue d’augmenter sa taille. Avec un lancement réussi de la forme break, le constructeur automobile allemand a décidé de continuer à l’offrir après le rafraîchissement du cycle de vie de 2000.

Il n’y a eu que de légères modifications pour la Polo Variant 2000 simplement en regardant la voiture par rapport à sa version non rénovée. Pourtant, Volkswagen a déclaré que seulement 30% de la voiture restait la même qu’avant. En raison des nouvelles réglementations sur la pollution, les constructeurs automobiles ont dû utiliser des couleurs à base d’eau, ce qui a affaibli les traitements antirouille. Pour éviter cela, la Polo a reçu un traitement entièrement galvanisé. De plus, il y avait de nouveaux phares et feux arrière, ce qui donnait à la Polo de petite taille une apparence plus haut de gamme. Les deux pare-chocs ont également été redessinés et légèrement plus gros pour réduire les coûts de réparation des accidents à moins de 5 km/h (3 mph).

À l’intérieur, il y a un nouveau design inspiré du petit frère de la voiture, le VW Lupo, mais avec de meilleurs matériaux. Son groupe d’instruments, par exemple, comportait un style binoculaire pour le compteur de vitesse et le tachymètre, avec un écran LCD au bas de chaque cadran. Au-dessus d’eux, au centre, le constructeur a placé les jauges de carburant et de température. Le propriétaire pouvait augmenter la taille du coffre de 390 litres (13,8 pi3) à 1250 litres (44,1 pi3) en rabattant complètement les sièges arrière.

Sous le capot, Volkswagen a installé la même gamme de moteurs que sur le reste de la gamme Polo. Leur puissance variait entre 75 ch et 100 ch.