A Mercedes-Benz introduziu a linha Typ 170 em 1931 e ajudou a montadora alemã a sobreviver à Grande Depressão.
Após o acidente de Wall Street no final de 1929, os efeitos começaram a se espalhar pelo mundo e atingiram a Alemanha no verão de 1931. A administração da Mercedes-Benz tomou a decisão ousada de desenvolver um veículo novo e mais acessível e o lançou em outubro no Salão Automóvel de Paris . A França foi um dos países menos afetados pela Grande Depressão e foi o lugar certo para desvendar um veículo de alta qualidade a um preço mais baixo.
Hans Nibel projetou o carro leve para ser acessível e confiável. O pequeno veículo apresentava para-lamas finos e arredondados na dianteira, que sustentavam uma barra transversal cromada que mantinha os faróis elétricos. Um radiador plano e quadrado cercado por um aro cromado deu ao veículo um visual sofisticado. Afinal, ele usava o emblema da estrela de três pontas na tampa do radiador. Na forma conversível, o Typ 170 apresentava um para-brisa plano com dois limpadores na parte superior, com teto dobrável retrátil atrás dos bancos traseiros. Na parte de trás, a Mercedes instalou um porta-malas removível, acessível por fora. A partir do modelo de 1934, passou a ser anexado à carroceria. Atrás dele, a montadora instalou a roda sobressalente.
O pequeno veículo dava espaço para quatro pessoas no interior, com dois assentos na frente e um banco na traseira. Seu design minimalista manteve o custo de produção baixo. Mesmo que não parecesse um dos carros Mercedes chamativos, ele fornecia alguns materiais premium.
O 170 era um veículo inovador que apresentava suspensão independente em todas as curvas, com eixos oscilantes na traseira e mola transversal na dianteira. Seu sistema de freio hidráulico foi outra melhoria significativa. Além disso, muito importante para a época, trazia um dispositivo antifurto que travava a coluna de direção quando a chave não estava na ignição. A Mercedes-Benz acoplou o motor de seis cilindros em linha a uma transmissão manual de três velocidades e uma quarta marcha overdrive para melhorar a eficiência de combustível.