En 1966, después de dos años de la introducción del “New Class Sedan” en la línea de BMW, se presentó una versión más asequible en el Salón del Automóvil de Ginebra: el cupé 1600-2.
Si bien se conocía principalmente como 1600, los caracteres -2 significaban que el automóvil tenía dos puertas. Incluso si el concepto de diseño general era similar al del hermano mayor 1600, presentaba un estilo diferente. El diseñador principal fue Wilhelm Hofmeister, el hombre responsable de esa forma particular de los pilares C en todos los vehículos BMW desde mediados de los años 60. Se ofreció al mercado una versión descapotable Baur y en 1971 estaba en la lista de ventas una versión llamada Touring en forma de hatchback de tres puertas. El Touring se fabricó solo un año debido a sus bajísimas ventas.
Con una altura baja, un diseño equilibrado y un invernadero alto, el cupé 1600 era liviano, ágil y asequible. Sus dos faros redondos eran estándar pero algunas versiones se ofrecieron con cuatro faros redondos. El interior era estrecho para cuatro ocupantes, pero ofrecía suficiente espacio para dos en la parte delantera.
El motor se tomó del modelo 1600 con cuatro puertas, pero con un carburador diferente. Iba acoplado a una caja de cambios manual de 4 velocidades. Ofrecía solo 96 hp. Un año después se presentó una nueva versión: la 1600 TI que ofrecía 110 hp. Fue una revelación para el automóvil liviano de 960 kg (2,116 lbs). Se ofreció una automática de 3 velocidades como opción. Para algunos mercados, el pequeño 1600 recibió un motor de 2.0 litros desde 1971